现金余额怎么算

股票技术07月02日

现金余额怎么算?现金余额总成本成本模型强调的是:持有现金是有成本的,最优的现金持有量是使得现金持有成本最小化的持有量。模型考虑的现金持有成本包括如下三项。1.机会成本现金的机会成本,是指企业因持有一定现金余额丧失的再投资收益。现金余额再投资收益是企业不能同时用该现金进行有价证券投资所产生的机会成本,这种成本在数额上等于资金成本。现金余额例如:某企业的资本成本为10% ,年均持有现金50万元,则该企业每年的现金机会成本为5万元(50X 10%)。放弃的再投资收益即机会成本属于变动成本,它与现金持有量的多少密切相关,现金余额即现金持有量越大,机会成本越大,反之就越少。2.管理成本现金的管理成本,是指企业因持有一定数量的现金而发生的管理费用。现金余额例如管理者工资、安全措施费用等。

一般认为这是一种固定成本,这种固定成本在-定范围内和现金持有量之间没有明显的比例关系。